Option Trading Exit Strategien

Top 4 Optionen Strategien für Anfänger Optionen sind hervorragende Werkzeuge sowohl für Position Handel und Risikomanagement, aber die Suche nach der richtigen Strategie ist der Schlüssel zur Verwendung dieser Tools zu Ihrem Vorteil. Anfänger haben mehrere Möglichkeiten bei der Auswahl einer Strategie, aber zuerst sollten Sie verstehen, welche Optionen und wie sie funktionieren. Eine Option gibt dem Inhaber das Recht, aber nicht die Verpflichtung, den zugrunde liegenden Vermögenswert zu einem bestimmten Preis am oder vor seinem Verfallsdatum zu kaufen oder zu verkaufen. Es gibt zwei Arten von Optionen: einen Anruf, der dem Inhaber das Recht gibt, die Option zu kaufen, und ein Put, das seinem Inhaber das Recht gibt, die Option zu verkaufen. Ein Anruf ist in-the-money, wenn sein Ausübungspreis (der Preis, zu dem ein Vertrag ausgeübt werden kann) kleiner ist als der zugrunde liegende Preis, wenn der Ausübungspreis dem Kurs des Basiswertes und der Out-of - Das Geld, wenn der Ausübungspreis größer ist als der Basiswert. Das umgekehrte gilt für puts. Wenn Sie eine Option kaufen, ist Ihr Verlustverlust auf den optionrsquos Preis oder die Prämie beschränkt. Wenn Sie eine nackte Option verkaufen, ist Ihr Verlustrisiko theoretisch unbegrenzt. Optionen können verwendet werden, um eine bestehende Position abzusichern, ein Richtungsspiel zu initiieren oder bei bestimmten Spread-Strategien die Richtung der Volatilität vorherzusagen. Optionen können Ihnen helfen, das genaue Risiko zu bestimmen, das Sie in einer Position einnehmen. Das Risiko hängt von der Streikauswahl, der Volatilität und dem Zeitwert ab. Egal welche Strategie sie nutzen, neue Optionen Trader müssen sich auf die strategische Nutzung von Hebelwirkung konzentrieren, sagt Kevin Cook, Optionen-Instruktor bei ONN TV. LdquoBeing systematisch und Wahrscheinlichkeit-minded zahlt sich sehr auf lange Sicht, rdquo er sagt, dass, anstatt zu kaufen out-of-the-money Optionen nur weil sie billig sind, sollten neue Händler auf eine näher-to-the-money-Option zu suchen Spreads, die eine höhere Erfolgswahrscheinlichkeit haben Er gibt dieses Beispiel: Wenn Sie auf Gold bullisch sind und den GLD-Börsenhandel nutzen möchten, der derzeit um 111.00 Uhr gehandelt wird, anstatt 45 Cent im Juni 125 auf der Suche nach einem Hauslauf zu haben, haben Sie eine größere Chance Von Gewinnen durch den Kauf der Juni 110111 Anruf gespreizt für 55cent. Die Auswahl der richtigen Optionen Strategie zu verwenden hängt von Ihrer Markt Meinung und was Ihr Ziel ist. Abgedeckter Anruf In einem abgedeckten Anruf (auch als Buy-Write bezeichnet), halten Sie eine Long-Position in einem zugrunde liegenden Vermögenswert und verkaufen einen Anruf gegen diesen Basiswert. Ihre Marktmeinung wäre neutral, um auf dem zugrunde liegenden Vermögenswert zu bullish. Auf dem Risiko vs Belohnung Front, ist Ihr maximaler Gewinn begrenzt und Ihr maximaler Verlust ist erheblich. Wenn die Volatilität zunimmt, hat sie einen negativen Effekt, und wenn sie abnimmt, hat sie einen positiven Effekt. Wenn die zugrunde liegenden sich gegen Sie, die kurzen Anrufe versetzen einige Ihrer Verlust. Händler werden diese Strategie in einem Versuch nutzen, die Gesamtmarktrenditen mit reduzierter Volatilität zu vergleichen. Über das AuthorA Look at Exit Strategies Money Management ist einer der wichtigsten (und am wenigsten verstandenen) Aspekte des Handels. Viele Händler, zum Beispiel, geben einen Handel ohne jede Art von Ausstiegsstrategie und sind daher eher zu vorzeitigen Gewinnen zu nehmen oder, schlimmer, Verluste ausführen. Händler müssen verstehen, welche Ausgänge ihnen zur Verfügung stehen und wissen, wie man eine Ausstiegsstrategie schafft, die dazu beiträgt, Verluste zu minimieren und Gewinne zu sperren. Einen Ausstieg machen Es gibt offensichtlich nur zwei Möglichkeiten, wie du aus einem Handel herauskommst: indem du einen Verlust machst oder einen Gewinn machst. Wenn wir über Ausstiegsstrategien sprechen, verwenden wir die Begriffe Take-Profit - und Stop-Loss-Aufträge, um auf die Art des Austritts zu verweisen. Manchmal werden diese Begriffe als TP und SL von Händlern abgekürzt. Stop-Loss (SL) Stop-Verluste oder Stopps, sind Aufträge, die Sie mit Ihrem Broker platzieren können, um Aktien automatisch an einem bestimmten Punkt oder Preis zu verkaufen. Wenn dieser Punkt erreicht ist, wird der Stop-Loss sofort in eine Marktordnung umgewandelt, um zu verkaufen. Diese können bei der Minimierung von Verlusten hilfreich sein, wenn sich der Markt schnell gegen Sie bewegt. Es gibt mehrere Regeln, die für alle Stop-Loss-Aufträge gelten: Stop-Verluste werden immer über dem aktuellen Preis bei einem Kauf oder unter dem aktuellen Geldkurs auf einem Verkauf gesetzt. Nasdaq-Stop-Verluste werden zu einer Marktordnung, sobald die Aktie zum Stop-Loss-Preis notiert ist. AMEX - und NYSE-Stop-Verluste ermöglichen es Ihnen, Rechte auf den nächsten Verkauf auf dem Markt zu haben, wenn der Preis zum Stopppreis geht. Es gibt drei Arten von Stop-Loss-Aufträgen: Gute bis annulliert (AGB) - Diese Art von Bestellung steht, bis eine Ausführung auftritt oder bis Sie die Bestellung manuell stornieren. Tagesablauf - Der Stop-Loss läuft nach einem Handelstag ab. Schleppstopp - Dieser Stopp-Verlust folgt in einem festgelegten Abstand vom Marktpreis. Aber niemals nach unten. Take-Profit (TP) Take-Profit, oder Limit Orders ähneln Stop-Verluste, dass sie in Marktaufträge umgewandelt werden, um zu verkaufen, wenn der Punkt erreicht ist. Darüber hinaus halten sich die Gewinn-Gewinn-Punkte an die gleichen Regeln wie Stop-Loss-Punkte in Bezug auf die Ausführung in der NYSE, Nasdaq und AMEX Austausch. Es gibt jedoch zwei Unterschiede: Es gibt keinen Nachlaufpunkt. (Ansonsten würdest du niemals einen Gewinn realisieren können) Der Ausstiegspunkt muss über dem aktuellen Marktpreis liegen, statt unten. Entwicklung einer Exit-Strategie Es gibt drei Dinge, die bei der Entwicklung einer Exit-Strategie berücksichtigt werden müssen. Die erste Frage, die du dich stellen solltest, ist, wie lange ich schon in diesem Handel bin. Zweitens, wie viel Risiko bin ich bereit zu nehmen Und endlich, wo will ich raus, wie lange ich plane, in diesem Handel zu sein Antwort auf diese Frage hängt davon ab, welche Art von Händler Sie sind. Wenn Sie für die langfristige (für mehr als einen Monat) sind, dann sollten Sie sich auf die folgenden konzentrieren: Einstellen von Profit-Ziele in mehreren Jahren getroffen werden, die Ihre Anzahl von Trades beschränken wird, um nachlaufende Stop-Loss-Punkte zu entwickeln Lassen Sie die Gewinne in alle so oft gesperrt werden, um Ihr Nachteil Potenzial zu begrenzen. Denken Sie daran, oft das primäre Ziel der langfristigen Investoren ist es, Kapital zu halten Profitieren Sie in Schritten über einen Zeitraum von Zeit, um die Volatilität zu reduzieren, während die Liquidation Erlauben Sie die Volatilität, so dass Sie Ihre Trades auf ein Minimum zu halten Erstellen von Ausstiegsstrategien auf der Grundlage von fundamentalen Faktoren auf Die langfristige Wenn Sie jedoch in einem Handel für die kurzfristige sind, sollten Sie sich mit diesen Dingen beschäftigen: Festlegung von kurzfristigen Profit-Ziele, die zu günstigen Zeiten ausführen, um Gewinne zu maximieren. Hier sind einige gemeinsame Ausführungspunkte: Entwicklung von soliden Stop-Loss-Punkte, die sofort loszuwerden, Bestände, die nicht durchführen. Erstellen von Ausstiegsstrategien auf der Grundlage technischer oder grundlegender Faktoren, die kurzfristig beeinflussen. Wie viel Risiko bin ich bereit zu nehmen Risiko ist ein wichtiger Faktor bei der Investition. Bei der Bestimmung Ihres Risikogrades. Sie bestimmen, wie viel Sie sich leisten können, zu verlieren. Dies bestimmt die Länge Ihres Handels und die Art des Stop-Verlusts, den Sie verwenden werden. Diejenigen, die weniger Risiko wollen, neigen dazu, engere Stopps zu setzen und diejenigen, die mehr Risiko annehmen, geben großzügigere Abwärtsräume. Eine weitere wichtige Sache zu tun ist, um Ihre Stop-Loss-Punkte, so dass sie von der Aufrechterhaltung durch normale Marktvolatilität gehalten werden. Dies kann auf verschiedene Weise erfolgen. Die Beta-Indikator kann Ihnen eine gute Vorstellung davon geben, wie flüchtig die Aktie relativ zum Markt im Allgemeinen ist. Wenn diese Nummer innerhalb von Null und zwei ist, dann sind Sie sicher mit einem Stop-Loss-Punkt bei etwa 10 bis 20 niedriger als wo Sie gekauft haben. Allerdings, wenn die Aktie hat eine Beta nach oben von drei, möchten Sie vielleicht erwägen, einen niedrigeren Stop-Loss, oder die Suche nach einem wichtigen Niveau zu verlassen (wie ein 52-Wochen-Tief-gleitenden Durchschnitt oder anderen wichtigen Punkt). Wohin will ich raus gehen Warum möchtest du fragen, möchtest du einen Take-Profit-Punkt setzen, wo du verkaufst, wenn deine Aktie gut läuft. Nun werden viele Menschen irrational an ihre Bestände gebunden und halten diese Aktien, wenn die zugrunde liegenden Grundlagen des Handels haben sich geändert. Auf der anderen Seite, Trader manchmal Sorgen und verkaufen ihre Bestände, auch wenn es keine Änderung der zugrunde liegenden Grundlagen. Beide Situationen können zu Verlusten und verpassten Gewinnchancen führen. Ein Punkt zu setzen, an dem du verkaufen wirst, nimmt die Emotionen aus dem Handel. Der Ausgangspunkt selbst sollte auf ein kritisches Preisniveau gesetzt werden. Für langfristige Investoren ist dies oft ein wesentlicher Meilenstein - wie das jährliche Ziel des Unternehmens. Für kurzfristige Anleger ist dies oft auf technische Punkte, wie bestimmte Fibonacci Ebenen, Pivot-Punkte oder andere solche Punkte gesetzt. Setzen Sie es in Aktion Exit Punkte sind am besten sofort nach dem Primärhandel platziert. Händler können ihre Ausspeisepunkte auf zwei Arten eingeben: Die meisten Broker-Handelsplattformen haben die Funktionalität, die die Eingabe von Aufträgen ermöglicht. Alternativ können viele Broker Ihnen erlauben, sie mit ihnen zu platzieren. Es gibt aber eine Ausnahme, aber viele Broker unterstützen keine Anhänge. Infolgedessen müssen Sie in bestimmten Zeitintervallen (z. B. jede Woche oder jeden Monat) Ihren Stop-Loss neu berechnen und ändern. Diejenigen, die nicht über die Funktionalität, die für die Eingabe von Aufträgen erlaubt, können eine andere Technik verwenden. Limitaufträge führen auch zu bestimmten Preisniveaus aus. Wenn Sie eine Limit Order einreichen, um die gleiche Menge an Aktien zu verkaufen, die Sie halten, setzen Sie effektiv einen Stop-Loss oder Take-Profit-Punkt (weil die beiden Positionen sich gegenseitig aufheben). Die Bottom Line Exit Strategien und andere Geld-Management-Techniken können erheblich verbessern Sie Ihren Handel durch die Beseitigung von Emotionen und die Verringerung der Risiken. Bevor Sie einen Handel betreten, betrachten Sie die drei oben aufgeführten Fragen und legen Sie einen Punkt fest, an dem Sie für einen Verlust verkaufen werden, und einen Punkt, an dem Sie für einen Gewinn verkaufen werden. Eine Art von Vergütungsstruktur, die Hedge Fondsmanager in der Regel beschäftigen, in welchem ​​Teil der Vergütung Leistung basiert ist. Ein Schutz gegen den Einkommensverlust, der sich ergeben würde, wenn der Versicherte verstorben wäre. Der benannte Begünstigte erhält den. Ein Maß für die Beziehung zwischen einer Veränderung der Menge, die von einem bestimmten Gut gefordert wird, und eine Änderung ihres Preises. Preis. Der Gesamtdollarmarktwert aller ausstehenden Aktien der Gesellschaft039s. Die Marktkapitalisierung erfolgt durch Multiplikation. Frexit kurz für quotFrench exitquot ist ein französischer Spinoff des Begriffs Brexit, der entstand, als das Vereinigte Königreich stimmte. Ein Auftrag mit einem Makler, der die Merkmale der Stop-Order mit denen einer Limit-Order kombiniert. Eine Stop-Limit-Order wird.10 Optionen Strategien To To To oft, Trader springen in die Optionen Spiel mit wenig oder gar kein Verständnis davon, wie viele Optionen Strategien zur Verfügung stehen, um ihr Risiko zu begrenzen und die Rendite zu maximieren. Mit ein wenig Aufwand können die Händler jedoch lernen, wie man die Flexibilität und die volle Leistungsfähigkeit der Optionen als Handelsfahrzeug nutzen kann. In diesem Sinne haben wir diese Diashow zusammengestellt, die wir hoffen, die Lernkurve zu verkürzen und in die richtige Richtung zu zeigen. Zu oft springen Händler in das Optionsspiel mit wenig oder gar kein Verständnis davon, wie viele Optionen Strategien zur Verfügung stehen, um ihr Risiko zu begrenzen und die Rendite zu maximieren. Mit ein wenig Aufwand können die Händler jedoch lernen, wie man die Flexibilität und die volle Leistungsfähigkeit der Optionen als Handelsfahrzeug nutzen kann. In diesem Sinne haben wir diese Diashow zusammengestellt, die wir hoffen, die Lernkurve zu verkürzen und in die richtige Richtung zu zeigen. 1. Covered Call Neben dem Kauf einer nackten Call-Option können Sie auch eine grundlegende abgedeckte Call - oder Buy-Write-Strategie tätigen. In dieser Strategie würden Sie die Vermögenswerte direkt erwerben und gleichzeitig eine Call-Option auf die gleichen Vermögenswerte schreiben (oder verkaufen). Ihr Vermögensvolumen sollte gleich der Anzahl der Vermögenswerte sein, die der Call-Option zugrunde liegen. Anleger werden diese Position häufig nutzen, wenn sie eine kurzfristige Position und eine neutrale Stellungnahme zu den Vermögenswerten haben und zusätzliche Gewinne (durch Erhalt der Call Prämie) generieren oder gegen einen möglichen Rückgang des zugrunde liegenden Vermögenswerts schützen wollen. (Für mehr Einsicht, lesen Covered Call Strategies für einen fallenden Markt.) 2. Verheiratet Put In einer verheirateten Put-Strategie, ein Investor, der kauft (oder derzeit besitzt) ein bestimmtes Vermögen (wie Aktien), kauft gleichzeitig eine Put-Option für eine Gleichwertige Anzahl von Aktien. Investoren werden diese Strategie nutzen, wenn sie bullisch auf den Vermögenswert sind und sich gegen potenzielle kurzfristige Verluste schützen wollen. Diese Strategie funktioniert im Wesentlichen wie eine Versicherung, und stellt einen Boden, wenn die Vermögenswerte Preis drängen drastisch. (Für mehr über die Verwendung dieser Strategie, siehe Verheiratete Puts: Eine schützende Beziehung.) 3. Bull Call Spread In einer Stier Call Spread-Strategie, wird ein Investor gleichzeitig kaufen Call-Optionen zu einem bestimmten Ausübungspreis und verkaufen die gleiche Anzahl von Anrufen an einem Höherer Ausübungspreis. Beide Call-Optionen haben den gleichen Ablaufmonat und den zugrunde liegenden Vermögenswert. Diese Art von vertikalen Spread-Strategie wird oft verwendet, wenn ein Investor ist bullish und erwartet einen moderaten Anstieg der Preis der zugrunde liegenden Vermögenswert. (Um mehr zu erfahren, lesen Sie Vertical Bull und Bear Credit Spreads.) 4. Bear Put Spread Der Bär Put Spread-Strategie ist eine andere Form der vertikalen Spread wie die Stier Anruf verbreitet. In dieser Strategie wird der Anleger gleichzeitig Put-Optionen zu einem bestimmten Ausübungspreis erwerben und die gleiche Anzahl von Puts zu einem niedrigeren Ausübungspreis verkaufen. Beide Optionen wären für denselben Basiswert und haben das gleiche Verfallsdatum. Diese Methode wird verwendet, wenn der Trader bärisch ist und erwartet, dass der zugrunde liegende Vermögenswert sinkt. Es bietet sowohl begrenzte Gewinne als auch begrenzte Verluste. (Für mehr auf dieser Strategie lesen Sie Bear Put Spreads: Eine brüllende Alternative zu Short Selling.) 5. Schutzkragen Eine Schutzkragenstrategie wird durch den Kauf einer Out-of-the-money-Put-Option und das Schreiben eines Out-of-the - Morgen-Call-Option zur gleichen Zeit, für den gleichen Basiswert (wie Aktien). Diese Strategie wird oft von Investoren verwendet, nachdem eine lange Position in einer Aktie erhebliche Gewinne erlebt hat. Auf diese Weise können die Anleger Gewinne einsparen, ohne ihre Aktien zu verkaufen. (Für mehr auf diese Arten von Strategien, siehe Dont Forget Your Protective Collar und wie ein Schutzkragen funktioniert.) 6. Long Straddle Eine lange Straddle Optionen Strategie ist, wenn ein Investor kauft sowohl eine Call-und Put-Option mit dem gleichen Ausübungspreis, zugrunde liegenden Vermögens - und Ablaufdatum gleichzeitig. Ein Anleger wird diese Strategie oft nutzen, wenn er oder sie glaubt, dass der Preis des zugrunde liegenden Vermögenswertes sich deutlich bewegen wird, aber nicht sicher ist, in welche Richtung der Umzug stattfindet. Diese Strategie ermöglicht es dem Anleger, unbegrenzte Gewinne zu halten, während der Verlust auf die Kosten beider Optionskontrakte beschränkt ist. (Für mehr, lesen Sie Straddle-Strategie Ein einfacher Ansatz, um Markt Neutral.) 7. Long Strangle In einer langen erwürgenden Optionen-Strategie, kauft der Investor einen Anruf und setzen Option mit der gleichen Reife und zugrunde liegenden Vermögenswert, aber mit unterschiedlichen Ausübungspreisen. Der Put-Streik-Preis wird in der Regel unter dem Ausübungspreis der Call-Option, und beide Optionen werden aus dem Geld. Ein Investor, der diese Strategie nutzt, glaubt, dass der zugrunde liegende Vermögenspreis eine große Bewegung erleben wird, ist aber nicht sicher, in welche Richtung der Umzug stattfindet. Verluste beschränken sich auf die Kosten beider Optionen erwürgen wird in der Regel weniger teuer als Straddles, weil die Optionen aus dem Geld gekauft werden. (Für mehr, siehe Get A Strong Hold On Profit mit Strangles.) 8. Butterfly Spread Alle Strategien bis zu diesem Punkt haben eine Kombination aus zwei verschiedenen Positionen oder Verträge erforderlich. In einer Butterfly-Spread-Optionsstrategie wird ein Investor sowohl eine Stierverbreitungsstrategie als auch eine Bärenverbreitungsstrategie kombinieren und drei unterschiedliche Streikpreise verwenden. Zum Beispiel, eine Art von Schmetterling verbreitet beinhaltet den Kauf einer Call (put) Option auf den niedrigsten (höchsten) Ausübungspreis, beim Verkauf von zwei Call (put) Optionen zu einem höheren (niedrigeren) Ausübungspreis, und dann ein letzter Anruf (put) Option zu einem noch höheren (niedrigeren) Ausübungspreis. (Für mehr über diese Strategie, lesen Sie Einstellung Profit Traps mit Butterfly Spreads.) 9. Iron Condor Eine noch interessantere Strategie ist die i ron condor. In dieser Strategie hält der Investor gleichzeitig eine lange und kurze Position in zwei verschiedenen erwürgenden Strategien. Der eiserne Kondor ist eine ziemlich komplexe Strategie, die definitiv Zeit braucht, um zu lernen und zu üben. (Wir empfehlen, mehr über diese Strategie zu lesen in Take Flight mit einem eisernen Kondor. Sollten Sie zu Iron Condors gehen und die Strategie für sich selbst (risikofrei) mit dem Investopedia Simulator ausprobieren.) 10. Iron Butterfly Die endgültige Optionsstrategie, die wir demonstrieren werden Hier ist der eiserne schmetterling In dieser Strategie wird ein Investor entweder eine lange oder kurze Straddle mit dem gleichzeitigen Kauf oder Verkauf eines erwürgenden kombinieren. Obwohl ähnlich wie ein Schmetterling verbreitet. Diese Strategie unterscheidet sich, weil sie sowohl Anrufe als auch Puts verwendet, im Gegensatz zum einen oder anderen. Der Gewinn und Verlust sind in einem bestimmten Bereich begrenzt, abhängig von den Ausübungspreisen der verwendeten Optionen. Investoren werden oft out-of-the-money Optionen in dem Bemühen, Kosten zu senken, während Begrenzung des Risikos. (Um zu verstehen, diese Strategie mehr, lesen, was ist eine Iron Butterfly Option Strategie) Related Articles Eine Art von Kompensationsstruktur, die Hedge Fondsmanager in der Regel beschäftigen, in welchem ​​Teil der Entschädigung Leistung basiert ist. Ein Schutz gegen den Einkommensverlust, der sich ergeben würde, wenn der Versicherte verstorben wäre. Der benannte Begünstigte erhält den. Ein Maß für die Beziehung zwischen einer Veränderung der Menge, die von einem bestimmten Gut gefordert wird, und eine Änderung ihres Preises. Preis. Der Gesamtdollarmarktwert aller ausstehenden Aktien der Gesellschaft039s. Die Marktkapitalisierung erfolgt durch Multiplikation. Frexit kurz für quotFrench exitquot ist ein französischer Spinoff des Begriffs Brexit, der entstand, als das Vereinigte Königreich stimmte. Ein Auftrag mit einem Makler, der die Merkmale der Stop-Order mit denen einer Limit-Order kombiniert. Ein Stop-Limit-Auftrag wird.